{"id":29113,"date":"2021-05-16T21:26:21","date_gmt":"2021-05-16T19:26:21","guid":{"rendered":"https:\/\/www.investglass.com\/?p=29113"},"modified":"2025-03-19T08:34:51","modified_gmt":"2025-03-19T07:34:51","slug":"como-as-ferramentas-de-consultoria-robotica-estao-causando-a-deflacao-das-taxas-e-nao-o-colapso-das-taxas","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/","title":{"rendered":"Como as ferramentas de consultoria rob\u00f3tica est\u00e3o causando a defla\u00e7\u00e3o das taxas e n\u00e3o o colapso das taxas"},"content":{"rendered":"

Como sempre, o que importa \u00e9 a escassez e a produtividade<\/h3>\n\n\n\n

Durante muitos anos, ouvimos que a consultoria rob\u00f3tica mataria os bancos e causaria o colapso das taxas. Ap\u00f3s cinco anos de consultoria a gerentes de patrim\u00f4nio e ativos, vimos um quadro muito diferente. Claramente, os h\u00e1bitos digitais mudaram o comportamento de alguns clientes e sua natureza consultiva. Alguns desejam o autoatendimento. Voc\u00ea pode escanear seus itens em um supermercado, mas ainda pode pedir para que um caixa de supermercado cuide de voc\u00ea.<\/p>\n\n\n\n

O que mudou em cinco anos?<\/h3>\n\n\n\n

Percebemos que a lucratividade caiu de 80 pontos-base para 65 pontos-base. O Robot World cobrando 0,25% ou menos n\u00e3o revolucionou a gest\u00e3o tradicional de patrim\u00f4nios; gerenciando historicamente a 1%. A lucratividade caiu, mas as margens de lucro operacional permaneceram bastante est\u00e1veis, independentemente do tamanho ou da localiza\u00e7\u00e3o da empresa de consultoria patrimonial.... com ou sem a MIFID2. Portanto, sou bastante c\u00e9tico em rela\u00e7\u00e3o \u00e0 mensagem de fus\u00e3o, crescimento ou morte que ouvimos todos os dias desde a MIFID2 na Europa e com o novo LSFIN su\u00ed\u00e7o na Su\u00ed\u00e7a. <\/p>\n\n\n\n

A implementa\u00e7\u00e3o da Diretiva II sobre Mercados de Instrumentos Financeiros (MiFID II) teve um impacto significativo sobre as empresas de gest\u00e3o de ativos e patrim\u00f4nios em toda a Uni\u00e3o Europeia. Um efeito not\u00e1vel foi a redu\u00e7\u00e3o dos or\u00e7amentos de pesquisa; uma pesquisa realizada pelo CFA Institute no in\u00edcio de 2019 indicou que os or\u00e7amentos de pesquisa dos gerentes de ativos haviam ca\u00eddo em m\u00e9dia de\u00a06.3%<\/strong>desde a introdu\u00e7\u00e3o da MiFID II.<\/a><\/p>\n\n\n\n

A maioria das empresas com as quais trabalhamos est\u00e1 trabalhando em um ambiente de taxas baixas h\u00e1 muitos anos... A pr\u00f3xima fronteira n\u00e3o \u00e9 a redu\u00e7\u00e3o das taxas, mas a economia de escala e o efeito domin\u00f3. As empresas querem criar sua Appstore de fintech. Elas querem se conectar a solu\u00e7\u00f5es de armazenamento a frio para negocia\u00e7\u00e3o de criptografia e integrar clientes como um neobanco. Os gerentes de patrim\u00f4nio e ativos se tornar\u00e3o o que chamamos hoje de bancos? De acordo com o Gartner, a maioria dos bancos n\u00e3o ser\u00e1 relevante at\u00e9 2030<\/p>\n\n\n\n

As tarifas aumentariam novamente? Talvez. Temos visto uma demanda crescente por servi\u00e7os complexos e de alta qualidade. A taxa aumentou no neg\u00f3cio de SAAS da Internet quando os clientes ficaram seriamente chateados (algo que eu sugeriria a uma empresa que oferecesse a Revolu\u00e7\u00e3o para um cart\u00e3o de d\u00e9bito). A corrida por novos rendimentos e o pouco engajamento na alta das a\u00e7\u00f5es fizeram com que os bancos e as empresas de capital aberto se tornassem mais fortes. consultivo<\/a> empresas para oferecer servi\u00e7os sint\u00e9ticos imobili\u00e1rios e private equity a qualquer pessoa... Rendimento, risco, qualidade de servi\u00e7o ou empresa lucrativa? <\/p>\n\n\n\n

Limpo, transparente, plug and invest<\/h3>\n\n\n\n

A compensa\u00e7\u00e3o de opera\u00e7\u00f5es n\u00e3o essenciais aumenta o custo dos neg\u00f3cios. Do Reino Unido, da Fran\u00e7a e de Cingapura, estamos vendo clientes usando diretores de investimentos terceirizados - externalizando o m\u00e1ximo poss\u00edvel o processo de investimento e aproveitando t\u00e9cnicas de rob\u00f4s para reequilibrar carteiras de uma s\u00f3 vez. Essa tend\u00eancia n\u00e3o \u00e9 a compress\u00e3o de taxas, mas a defla\u00e7\u00e3o de taxas!<\/p>\n\n\n\n

Outro motivo para a externaliza\u00e7\u00e3o de recursos \u00e9 a falta de talentos. Na Su\u00ed\u00e7a, enfrentamos claramente um problema s\u00e9rio: os banqueiros est\u00e3o derretendo como nossas geleiras! Como regenerar uma popula\u00e7\u00e3o de gerentes de patrim\u00f4nio e ativos que est\u00e1 envelhecendo? A Su\u00ed\u00e7a n\u00e3o \u00e9 o \u00fanico lugar onde essa escassez de talentos \u00e9 flagrante. Nos Estados Unidos, os certificados CFP tamb\u00e9m est\u00e3o em falta.<\/p>\n\n\n\n

Isso \u00e9 bastante ir\u00f4nico, pois a amea\u00e7a em potencial \u00e0 lucratividade das empresas de consultoria atualmente n\u00e3o \u00e9 o \u201cRAISE\u201d do consultor rob\u00f4 nem a compress\u00e3o de taxas, mas simplesmente o fato de que n\u00e3o h\u00e1 consultores financeiros suficientes para agregar e aumentar o capital.<\/p>\n\n\n\n

Na Fran\u00e7a, o MIF e os \u201cincentivos fiscais relacionados \u00e0 negocia\u00e7\u00e3o\u201d est\u00e3o pressionando os gerentes de patrim\u00f4nio a se conectarem a alocadores externos, limitando seu universo a t\u00edtulos autorizados e selecionando cuidadosamente \u201ca\u00e7\u00f5es limpas\u201d de empresas de garantia pr\u00e9-aprovadas. Que mundo de transpar\u00eancia. Na Fran\u00e7a, se voc\u00ea quiser investir em um fundo de a\u00e7\u00f5es dos EUA com otimiza\u00e7\u00e3o fiscal, poder\u00e1 escolher apenas dois fundos! Portanto, os gerentes de patrim\u00f4nio est\u00e3o reconstruindo carteiras-modelo em m\u00e9todos gerenciados separadamente SMA. A InvestGlass \u00e9 usada como um elo entre fabricantes de ETF, alocadores de modelos, gerentes de patrim\u00f4nio e suas empresas de cust\u00f3dia\/seguro: um portf\u00f3lio modelo transparente produzido em Nice, gerenciado em Lyon e vendido em Paris com liquida\u00e7\u00e3o em Luxemburgo. Que sincroniza\u00e7\u00e3o de pular corda...<\/p>\n\n\n\n

Na Su\u00ed\u00e7a, o medo da LSFIN est\u00e1 levando os gerentes de patrim\u00f4nio e de ativos a se equiparem com solu\u00e7\u00f5es digitais. As opera\u00e7\u00f5es de fus\u00f5es e aquisi\u00e7\u00f5es s\u00e3o claramente uma tend\u00eancia aqui para que empresas menores sejam incorporadas a gerentes de patrim\u00f4nio maiores. Essa tend\u00eancia nem sempre \u00e9 uma garantia de economia de escala. A tend\u00eancia \u00e9 de que as empresas maiores sejam incorporadas, e nenhuma empresa com menos de 50 milh\u00f5es de euros poderia sobreviver em um ambiente de MIFID. No entanto, acreditamos que obter um InvestGlass de 3.000 euros por ano far\u00e1 com que seu n\u00edvel de produtividade chegue bem longe. N\u00e3o h\u00e1 necessidade de atingir 2 bilh\u00f5es de euros sob gest\u00e3o.<\/p>\n\n\n\n

Fluxo de trabalho otimizado para ajudar voc\u00ea a economizar tempo<\/h3>\n\n\n\n

Prevemos quatro tend\u00eancias: a primeira ser\u00e1 a conectividade. Em todas as empresas de gest\u00e3o de patrim\u00f4nio, voc\u00ea ver\u00e1 pessoas fazendo a devida dilig\u00eancia e trocando notas e uma lista selecionada de t\u00edtulos. Elas precisam de ferramentas para estarem prontas em campo. <\/p>\n\n\n\n

Em seguida, voc\u00ea tem o CIO ou o alocador que constr\u00f3i carteiras modelo em equipe. Voc\u00ea pode fazer isso no InvestGlass com nossos CIOs regulamentados por fintech e depois troc\u00e1-los entre diferentes membros da sua equipe. Essa tend\u00eancia pode chegar a um ponto em que cada cliente tenha seu pr\u00f3prio modelo de consultoria rob\u00f3tica. Algo que poder\u00edamos chamar de consultoria centralizada separadamente. \u201cSCA\u201d. Isso torna o processo mais simples, tirando voc\u00ea dos e-mails e do Excel, onde as informa\u00e7\u00f5es ficam obsoletas e as pessoas ficam frustradas. <\/p>\n\n\n\n

Em seguida, voc\u00ea v\u00ea a parte da IA, em que os dados s\u00e3o aproveitados para aprimorar e personalizar a experi\u00eancia de cada investidor. A modularidade dos widgets, juntamente com a IA, oferece uma experi\u00eancia realmente exclusiva.  <\/p>\n\n\n\n

A \u00faltima tend\u00eancia \u00e9 a an\u00e1lise de risco, em que utilizamos uma ferramenta baseada na Web e mais IA para revelar pontos cegos regulamentares. O fluxo de trabalho automatizado \u00e9 uma resposta para melhorar a produtividade da sua equipe.<\/p>\n\n\n\n

O que voc\u00ea acha? Est\u00e1 observando o mesmo padr\u00e3o em sua empresa?<\/p>","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

As always, it\u2019s all about scarcity and productivity For many years, we heard that robot advisory would kill banks, and cause fee collapse. After five years of advising wealth and asset managers, we have seen a very different picture. Clearly, digital habits changed the behaviour of some clients and their advisory nature. Some desire self-service. […]<\/p>\n","protected":false},"author":1,"featured_media":29114,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[13],"tags":[347],"class_list":["post-29113","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-article","tag-robo-advisor"],"yoast_head":"\nHow Robo Advisory Tools Are Causing Fee Deflation<\/title>\n<meta name=\"description\" content=\"Explore how robo advisory tools are driving fee deflation in financial services and reshaping the industry landscape\" \/>\n<meta name=\"robots\" content=\"index, follow, max-snippet:-1, max-image-preview:large, max-video-preview:-1\" \/>\n<link rel=\"canonical\" href=\"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/como-as-ferramentas-de-consultoria-robotica-estao-causando-a-deflacao-das-taxas-e-nao-o-colapso-das-taxas\/\" \/>\n<meta property=\"og:locale\" content=\"pt_BR\" \/>\n<meta property=\"og:type\" content=\"article\" \/>\n<meta property=\"og:title\" content=\"How Robo Advisory Tools Are Causing Fee Deflation and not Fee Collapse\" \/>\n<meta property=\"og:description\" content=\"As always, it\u2019s all about scarcity and productivity For many years, we heard that robot advisory would kill banks, and cause fee collapse. After five\" \/>\n<meta property=\"og:url\" content=\"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/como-as-ferramentas-de-consultoria-robotica-estao-causando-a-deflacao-das-taxas-e-nao-o-colapso-das-taxas\/\" \/>\n<meta property=\"og:site_name\" content=\"InvestGlass\" \/>\n<meta property=\"article:published_time\" content=\"2021-05-16T19:26:21+00:00\" \/>\n<meta property=\"article:modified_time\" content=\"2025-03-19T07:34:51+00:00\" \/>\n<meta property=\"og:image\" content=\"https:\/\/www.investglass.com\/wp-content\/uploads\/2021\/05\/wwwem-fx618.jpg\" \/>\n\t<meta property=\"og:image:width\" content=\"1600\" \/>\n\t<meta property=\"og:image:height\" content=\"900\" \/>\n\t<meta property=\"og:image:type\" content=\"image\/jpeg\" \/>\n<meta name=\"author\" content=\"InvestGlass\" \/>\n<meta name=\"twitter:card\" content=\"summary_large_image\" \/>\n<meta name=\"twitter:creator\" content=\"@investglass\" \/>\n<meta name=\"twitter:site\" content=\"@investglass\" \/>\n<meta name=\"twitter:label1\" content=\"Escrito por\" \/>\n\t<meta name=\"twitter:data1\" content=\"InvestGlass\" \/>\n\t<meta name=\"twitter:label2\" content=\"Est. tempo de leitura\" \/>\n\t<meta name=\"twitter:data2\" content=\"5 minutos\" \/>\n<!-- \/ Yoast SEO Premium plugin. -->","yoast_head_json":{"title":"Como as ferramentas de consultoria rob\u00f3tica est\u00e3o causando a defla\u00e7\u00e3o das taxas","description":"Explore como as ferramentas de consultoria rob\u00f3tica est\u00e3o impulsionando a defla\u00e7\u00e3o de taxas nos servi\u00e7os financeiros e remodelando o cen\u00e1rio do setor","robots":{"index":"index","follow":"follow","max-snippet":"max-snippet:-1","max-image-preview":"max-image-preview:large","max-video-preview":"max-video-preview:-1"},"canonical":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/como-as-ferramentas-de-consultoria-robotica-estao-causando-a-deflacao-das-taxas-e-nao-o-colapso-das-taxas\/","og_locale":"pt_BR","og_type":"article","og_title":"How Robo Advisory Tools Are Causing Fee Deflation and not Fee Collapse","og_description":"As always, it\u2019s all about scarcity and productivity For many years, we heard that robot advisory would kill banks, and cause fee collapse. After five","og_url":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/como-as-ferramentas-de-consultoria-robotica-estao-causando-a-deflacao-das-taxas-e-nao-o-colapso-das-taxas\/","og_site_name":"InvestGlass","article_published_time":"2021-05-16T19:26:21+00:00","article_modified_time":"2025-03-19T07:34:51+00:00","og_image":[{"width":1600,"height":900,"url":"https:\/\/www.investglass.com\/wp-content\/uploads\/2021\/05\/wwwem-fx618.jpg","type":"image\/jpeg"}],"author":"InvestGlass","twitter_card":"summary_large_image","twitter_creator":"@investglass","twitter_site":"@investglass","twitter_misc":{"Escrito por":"InvestGlass","Est. tempo de leitura":"5 minutos"},"schema":{"@context":"https:\/\/schema.org","@graph":[{"@type":"NewsArticle","@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#article","isPartOf":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/"},"author":{"name":"InvestGlass","@id":"https:\/\/www.investglass.com\/#\/schema\/person\/4682ebae5d718a2ed1b77c9dab0a1f24"},"headline":"How Robo Advisory Tools Are Causing Fee Deflation and not Fee Collapse","datePublished":"2021-05-16T19:26:21+00:00","dateModified":"2025-03-19T07:34:51+00:00","mainEntityOfPage":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/"},"wordCount":948,"publisher":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/#organization"},"image":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#primaryimage"},"thumbnailUrl":"https:\/\/www.investglass.com\/wp-content\/uploads\/2021\/05\/wwwem-fx618.jpg","keywords":["robo advisor"],"articleSection":["Article"],"inLanguage":"pt-BR","copyrightYear":"2021","copyrightHolder":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/#organization"}},{"@type":"WebPage","@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/","url":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/","name":"Como as ferramentas de consultoria rob\u00f3tica est\u00e3o causando a defla\u00e7\u00e3o das taxas","isPartOf":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/#website"},"primaryImageOfPage":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#primaryimage"},"image":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#primaryimage"},"thumbnailUrl":"https:\/\/www.investglass.com\/wp-content\/uploads\/2021\/05\/wwwem-fx618.jpg","datePublished":"2021-05-16T19:26:21+00:00","dateModified":"2025-03-19T07:34:51+00:00","description":"Explore como as ferramentas de consultoria rob\u00f3tica est\u00e3o impulsionando a defla\u00e7\u00e3o de taxas nos servi\u00e7os financeiros e remodelando o cen\u00e1rio do setor","breadcrumb":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#breadcrumb"},"inLanguage":"pt-BR","potentialAction":[{"@type":"ReadAction","target":["https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/"]}]},{"@type":"ImageObject","inLanguage":"pt-BR","@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#primaryimage","url":"https:\/\/www.investglass.com\/wp-content\/uploads\/2021\/05\/wwwem-fx618.jpg","contentUrl":"https:\/\/www.investglass.com\/wp-content\/uploads\/2021\/05\/wwwem-fx618.jpg","width":1600,"height":900,"caption":"person holding black iphone 5"},{"@type":"BreadcrumbList","@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#breadcrumb","itemListElement":[{"@type":"ListItem","position":1,"name":"InvestGlass","item":"https:\/\/www.investglass.com\/"},{"@type":"ListItem","position":2,"name":"How Robo Advisory Tools Are Causing Fee Deflation and not Fee Collapse"}]},{"@type":"WebSite","@id":"https:\/\/www.investglass.com\/#website","url":"https:\/\/www.investglass.com\/","name":"InvestGlass","description":"O CRM Soberano da Su\u00ed\u00e7a","publisher":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/#organization"},"alternateName":"InvestGlass","potentialAction":[{"@type":"SearchAction","target":{"@type":"EntryPoint","urlTemplate":"https:\/\/www.investglass.com\/?s={search_term_string}"},"query-input":{"@type":"PropertyValueSpecification","valueRequired":true,"valueName":"search_term_string"}}],"inLanguage":"pt-BR"},{"@type":["Organization","Place"],"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/#organization","name":"InvestGlass","url":"https:\/\/www.investglass.com\/","logo":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#local-main-organization-logo"},"image":{"@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#local-main-organization-logo"},"sameAs":["https:\/\/x.com\/investglass","https:\/\/www.linkedin.com\/company\/investglass\/","https:\/\/www.youtube.com\/channel\/UCt5r5XgzbSq2KhguJQxCwyA"],"telephone":[],"openingHoursSpecification":[{"@type":"OpeningHoursSpecification","dayOfWeek":["Monday","Tuesday","Wednesday","Thursday","Friday","Saturday","Sunday"],"opens":"09:00","closes":"17:00"}]},{"@type":"Person","@id":"https:\/\/www.investglass.com\/#\/schema\/person\/4682ebae5d718a2ed1b77c9dab0a1f24","name":"InvestGlass","image":{"@type":"ImageObject","inLanguage":"pt-BR","@id":"https:\/\/secure.gravatar.com\/avatar\/8fb928ff37ca45def17ac75d6e799fb75f3f24f123aa31be169bfaf65f59dd40?s=96&d=mm&r=g","url":"https:\/\/secure.gravatar.com\/avatar\/8fb928ff37ca45def17ac75d6e799fb75f3f24f123aa31be169bfaf65f59dd40?s=96&d=mm&r=g","contentUrl":"https:\/\/secure.gravatar.com\/avatar\/8fb928ff37ca45def17ac75d6e799fb75f3f24f123aa31be169bfaf65f59dd40?s=96&d=mm&r=g","caption":"InvestGlass"},"sameAs":["https:\/\/www.investglass.com"],"url":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/author\/axginvestglass-com\/"},{"@type":"ImageObject","inLanguage":"pt-BR","@id":"https:\/\/www.investglass.com\/how-robo-advisory-tools-are-causing-fee-deflation-and-not-fee-collapse\/#local-main-organization-logo","url":"https:\/\/www.investglass.com\/wp-content\/uploads\/2023\/10\/InvestGlass-blue2.png","contentUrl":"https:\/\/www.investglass.com\/wp-content\/uploads\/2023\/10\/InvestGlass-blue2.png","width":839,"height":192,"caption":"InvestGlass"}]}},"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/29113","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/users\/1"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=29113"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/29113\/revisions"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/media\/29114"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=29113"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=29113"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.investglass.com\/pt\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=29113"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}